2018年无论对于中国水泥贸易还是全球水泥贸易来说，是个特殊的年份，中国作为全球最大的水泥需求市场，从一个过去水泥出口远高于进口的国家，转变为一个水泥进口大国。2018年水泥及熟料的进口总量为1,363万吨，高于出口总量459万吨。

 

    2018年中国水泥行业在产能严重过剩的背景下，大力推进水泥行业供给侧结构性改革，国家坚决打好污染防治攻坚战不动摇，水泥行业通过全面贯彻落实“错峰生产”产业政策、推进行业自律、“停窑限产”等措施，在有效化解产能严重过剩和减少污染排放的同时，维系了大部分区域市场的供需动态平衡，实现了水泥价格大幅回升，在沿江沿海市场水泥熟料局部出现阶段性紧张和价位偏高的背景下，刺激了东南亚国家过剩水泥向中国的出口。

 

 

    一、中国水泥出口的形势及特点

 

    1、水泥出口呈量跌价升趋势

 

    自2006年水泥出口达到高峰的3,612万吨以后，我国水泥出口量呈明显逐年下降趋势，主要原因：一是我国出口政策的调整，2007年国家取消了11%出口退税的优惠政策。二是国际市场需求疲软，水泥需求缺口缩小，尤其是原来我国出口大户美国房地产业投资大幅下滑，导致其进口水泥大幅度缩减。2018年出口量仅为904万吨，这是自2005年以来首次跌破1000万吨，但出口的FOB价格连续三年回升，2018年达到56.6美金。

 

 

 

    2、出口品种以硅酸盐水泥和水泥熟料为主，近几年变化不大

 

    中国出口的水泥品种主要分为硅酸盐水泥、白水泥、水凝水泥、矾土水泥和水泥熟料，其中硅酸盐水泥和水泥熟料是出口的最多的两类，2011年和2012年这两类共占到总出口量的98%。从连续几年来看变化不大。

 

 

    3、水泥出口地集中在上海、广东和江苏地区

 

    我国的水泥出口地区主要集中在上海、广东和江苏省份，2018年这从三个地区出口的比重超过87%。之所以集中在这一地区，主要是因为这些地区集中了我国主要的水泥出口企业如海螺、华润等，广东紧邻港澳为主要供应区域，上海和江苏长期保持一定的向美国出口量。

 

 

 

    二、中国水泥进口的主要形势及特点

 

    1、我国水泥熟料进口量呈井喷式上涨

 

    2017年以前，中国水泥年进口量最多不到300万吨，2016年更是达到了历史低谷的6.5万吨。但随着我国沿海地区熟料价格高企，2018年以水泥熟料为主要产品的进口量爆发性增长，仅当年的进口量就达到1363万吨，比2005-2017年13年进口量的总和还多。

 

 

    2、进口品种以水泥熟料为主、水泥为辅从进口品种来看，熟料进口1266万吨，水泥进口96万吨。

 

    分析我国进口的水泥熟料量远大于水泥出口量的主要原因是：一是熟料相比水泥运输条件要求低，便于保管、运输更便利；二是熟料下游客户更容易对接，粉磨站用户有存储条件且比较集中，进口熟料更容易迅速分销；三是进口熟料是中间产品，而水泥是最终产品，进入工程面临工程投标等门槛高，难度大，相比水泥而言，实际的熟料商检更简单和便利。

 

 

    3、熟料进口量来源国主要来自越南、泰国和韩国

 

    从进口熟料来源产地来看，主要集中在越南，占总进口量的80%，其次是泰国和韩国分别占总进口量的9%和7%，印尼、日本和伊朗也有少量进口。同时，进口量季节性突出，四季度明显量高，主要是由于四季度处于我国需求旺季，同时熟料价格也处于全国高位。根据数字水泥网监测，四季度长江流域的熟料出厂价达到520元/吨。

 

    2018年越南国内水泥总产能是1.14亿吨/年，国内需求约为6000万吨/年左右，越南水泥国内产能严重过剩，扩大水泥出口成为消除越南水泥产能过剩的主要方法。泰国和韩国同样是处于产能严重过剩国家，印尼近几年新增产能快速增长，未来也将面临过剩问题。

 

 

 

    4、进口熟料价格连续三年走高

 

    从我国海关总署的贸易额来看，进口水泥熟料价格从2016年开始已经连续三年走高，2018年平均的进口到岸价达到46.4美金，从2018年的月度分析来看，3月份最低40美金，12月份最高达到50美金。

 

 

    5、进口熟料流入区域集中在山东、长三角地区

 

    从进口熟料的区域来看，山东占总进口量的36%，位于长三角区域的上海、浙江、江苏合计占35%，华南福建、海南两省合计占13%。

 

 

    三、水泥及熟料进出口发展趋势

 

    1、出口动力不足，短期看量将继续下降

 

    水泥作为“两高一资”（高能耗、高排放、资源型）行业，国家对水泥出口采取的是不鼓励政策，而且，虽然每年水泥出口价格逐步提高，但离岸价位（FOB价格）与目前国内价格相比并无优势，出口更多是为了维护长期的合作客户。

 

    2、预计2019年进口量或将继续增长，对沿江沿海市场将造成阶段性影响

 

    在需求旺季，沿江沿海市场水泥熟料局部出现阶段性的紧张和价位偏高的背景下，刺激了东南亚水泥过剩国家向中国的出口，2018年1月和2019年1月份我国长三角熟料价格暴跌160元/吨以上，说明在淡季进口熟料对沿江沿海市场冲击是非常明显的。未来随着包括越南、印尼、菲律宾等东南亚国家水泥产能继续扩张，对中国的出口动力可能进一步增强。国内水泥企业应积极采取应对措施，提早预防进口水泥（熟料）对沿江沿海市场的影响，否则国外企业会从本已产能严重过剩的中国水泥市场分取更多的“蛋糕”。